【讀財報】房企6月融資：境內發債規模環比上升超三成

新華財經北京7月12日電 新華財經和面包財經研究員統計了國內房地產開發企業2023年6月境內信用債和境外債的發行情況。

統計結果顯示，6月國內房地產開發企業發行境內信用債合計融資384.61億元，環比上升31.84%，同比減少18.18%；發行時票面利率平均值為3.5%，環比上升0.31個百分點，同比下降0.22個百分點。其中，蘇高新集團發行信用債融資最多，金額為26億元，平均票面利率為2.25%。

(相關資料圖)

6月國內房地產開發企業發行境外債9只，均為離岸人民幣債券，融資金額為35.05億元。

境內信用債發行規模環比上升超三成

以發行起始日測算，2023年6月，國內房地產開發企業發行境內信用債合計融資384.61億元，環比上升31.84%，同比減少18.18%。

圖1：2022年6月至2023年6月房企歷月境內信用債發行規模

2023年6月，國內房地產開發企業共計發行信用債48只。按照債券類型進行劃分，房企6月新發信用債中，一般公司債最多，達到15只；超短期融資券發行數量位居其次，達到12只。私募債、一般短期融資券的發行數量則相對較少，6月發行數量分別為2只、1只。

圖2：房地產開發企業2023年6月信用債發行類型

蘇高新集團、華潤置地及陸家嘴發行規模靠前

2023年6月，在新發行境內信用債的房企中，蘇高新集團發行信用債融資最多，金額為26億元，平均票面利率為2.25%；隨后為華潤置地和陸家嘴，融資金額均為25億元，平均票面利率分別為2.25%、3.1%。

此外，萬科、招商蛇口、大華集團等均躋身6月房企境內信用債發行規模前10名。

圖3：2023年6月房地產開發企業境內信用債發行規模前10名

整體來看，6月民營房企融資有所回暖。6月16日，大華集團旗下 “海通-大華商業物業資產支持專項計劃 ”在上交所發行，該期債券為今年以來首單內資民營房企CMBS（商業物業抵押貸款）產品。據悉，此次專項計劃的發行規模為16.03億元。其中，優先A級規模12.816億元，票面利率4.8%；優先B級規模3.204億元，票面利率5.9%。

2023年6月，國內房地產開發企業發行境內信用債票面利率平均值為3.5%，環比上升0.31個百分點，同比下降0.22個百分點。

6月新發行境內信用債中，大足城鄉發行的私募債票面利率最高，達到7.5%。華潤置地發行的債券平均票面利率較低，為2.25%。

境外債發行規模約35.05億元

按照起息日口徑統計，2023年6月，國內房地產開發企業共發行9筆境外債，均為離岸人民幣債券，融資金額為35.05億元。

圖4：2023年6月房地產企業境外債發行情況

具體來看，在新發行境外債的房企中，恒基地產發行金額最多，融資總規模為12.55億元，票面利率在3.2%-3.25%之間。

太古股份公司發行的境外債票面利率最低，為2.75%。該筆債券為三年期固息品種，于2026年到期，發行規模8億元。

【讀財報】是由新華財經與面包財經共同打造的一檔以上市公司財報解讀為主要內容的欄目，內容全面覆蓋全球股市、匯市和債市等金融市場，提供權威、專業、全面的金融信息服務。新華財經是新華社承建的國家金融信息平臺。

編輯：胡晨曦